Larry Jones vit dans l'Ohio, et s'installe dans une nouvelle école, où sévissent le champion de karaté Joe Carson et sa bande. Après une énième provocation, Larry défie Joe à un combat de karaté.
Jake découvre que son camarade Lee a été lobotomisé par les Vietnamiens, chargé d'héroïne, et qu'on le fait combattre dans une arène. La seul loi du combat : vaincre ou mourir. Jake va faire semblant de participer à la compétition pour mieux sauver son ami.
Suite à une série de règlement de compte visant à conquérir le marché de la drogue, la police de Hong Kong fait appel à un spécialiste du crime organisé Chin Yung. L’opération Jaguar débute…